在“碳達峰·碳中和”國家戰(zhàn)略深入實施的2025年，中國商用車行業(yè)正經(jīng)歷著從傳統(tǒng)制造業(yè)向智能綠色化產(chǎn)業(yè)轉(zhuǎn)型的重要時期，新能源商用車市場進入快速增長期，2025年上半年整體新能源商用車滲透率已超過21%，為歷史新高，同時商用車智能化、專用化發(fā)展成為新趨勢。

01上半年商用車銷量微增4.9%，牽引車、自卸車表現(xiàn)良好

在經(jīng)歷了2024年的經(jīng)濟下行壓力后，隨著物流、基建需求的恢復以及政策紅利的釋放，2025年商用車市場迎來了正向增長。根據(jù)機動車上險數(shù)據(jù)，2025年1-6月，商用車市場總銷量達到155.6萬輛，同比增長4.9%，顯示出市場正在逐步回暖。

其中，新能源商用車增速亮眼，滲透率逐年提高，顯示出強勁的發(fā)展?jié)摿Γ?strong>2025年上半年銷量達到36.8萬輛，市場滲透率加速增長至23.7%。這主要得益于國家持續(xù)出臺的支持政策，包括購置補貼延續(xù)、路權(quán)優(yōu)先、充電基礎(chǔ)設施完善、公共領(lǐng)域電動化以及地方政府對傳統(tǒng)燃油車使用的限制趨嚴，共同為新能源商用車創(chuàng)造了極其有利的推廣環(huán)境，尤其公共領(lǐng)域以及特定干線運輸?shù)葓鼍啊?/p>

2020-2025年6月商用車市場銷量（萬輛）

從燃料類型看，2025年上半年相較于2024年同期，柴油和汽油商用車市場份額小幅下滑，新能源商用車占比顯著提升；與此同時，受油價下調(diào)影響，油氣價差持續(xù)收窄，天然氣經(jīng)濟性優(yōu)勢減弱，疊加運價低迷、補貼政策延遲以及新能源重卡的競爭，天然氣商用車市場份額亦出現(xiàn)回落。

2024與2025年商用車燃料份額對比

從細分市場看，2025年上半年商用車呈現(xiàn)出分化發(fā)展的態(tài)勢，重型貨車和輕型客車在新能源車型的強勁推動下實現(xiàn)了顯著的增長，其中重型貨車同比增長18.1%，輕型客車大幅增長58.8%，大中型客車和輕微貨車則面臨不同程度的下滑。

2024年和2025年上半年輕中重型商用車銷量情況（萬輛）

從車型用途看，2025年上半年商用車市場呈現(xiàn)顯著分化，牽引車、專用作業(yè)車和自卸車表現(xiàn)較好，銷量同比依次增長18.6%、14.9%和25.1%。載貨車和客車則保持穩(wěn)定但溫和的增長態(tài)勢，增幅分別為2.2%和2.7%。專用乘用車成為唯一下滑車型，銷量同比下滑28.9%。

2024年與2025年上半年商用車細分車型銷量情況（萬輛）

受政策支持的推動，2025年上半年新能源商用車細分市場表現(xiàn)尤為突出。其中，新能源牽引車銷量呈現(xiàn)爆發(fā)式增長，增幅達到265.3%，而新能源專用作業(yè)車、載貨車及自卸車也分別取得了98%、64.5%和85.7%的顯著增長，彰顯出該領(lǐng)域的巨大發(fā)展?jié)摿?。相比之下，新能源客車的增長則相對平穩(wěn)，增幅為19.7%。然而，新能源專用乘用車的表現(xiàn)依舊低迷，銷量同比下滑了29.5%。

2024年與2025年上半年新能源商用車細分車型銷量（萬輛）

02三大突破點加速推動商用車發(fā)展

隨著“雙碳”目標推進、物流效率升級及技術(shù)革命加速，中國商用車市場正經(jīng)歷結(jié)構(gòu)性轉(zhuǎn)型。

突破點一，新能源商用車已跨越經(jīng)濟性拐點，正從“政策補貼引導”轉(zhuǎn)向“市場內(nèi)生驅(qū)動”，并呈現(xiàn)多元化技術(shù)路線并進格局。

一是滲透率持續(xù)沖高，場景分化明顯。

新能源輕卡層面，受益于路權(quán)優(yōu)先（如城區(qū)新能源貨車不限行）和低運營成本因素影響，新能源輕卡市場規(guī)模增速明顯，2025年新能源輕卡滲透率預計將突破25%，快遞、冷鏈等高頻運輸場景滲透率將超35%。

新能源重卡層面，在電池技術(shù)水平逐步提升，車輛帶電量持續(xù)增大的背景下，純電動重卡續(xù)航里程隨之增加，運營場景進一步豐富，換電重卡在港口/礦區(qū)等封閉場景中的經(jīng)濟性凸顯，干線物流則探索氫燃料電池技術(shù)路線，2025年新能源重卡滲透率有望達到25%。

二是技術(shù)痛點持續(xù)破解，全生命周期成本（TCO）優(yōu)勢固化。其中，電池技術(shù)層面，性能水平不斷躍升，寧德時代發(fā)布商用車專用“天行”電池，能量密度達180Wh/kg，循環(huán)壽命超1萬次，支持10年/150萬公里質(zhì)保，固態(tài)電池試點裝車，續(xù)航焦慮進一步緩解。

三是新能源商用車技術(shù)路線呈現(xiàn)多元化發(fā)展趨勢，從2025年上半年銷量市場看，純電動商用車仍為市場主力產(chǎn)品，份額占比達到96.5%，其中充電類商用車占比89.3%，換電商用車占比7.2%，氫燃料電池商用車和插電式混合動力商用車銷量合計占比為3.5%。

從各技術(shù)路線應用場景看也存在明顯區(qū)隔，純電動路線產(chǎn)品主導輕卡、重卡、客車類短途配送場景，插電式混合動力產(chǎn)品在冷鏈、工程等對續(xù)航和動力要求較高領(lǐng)域有一定滲透，氫燃料電池路線為政策扶持方向，重點在示范城市群內(nèi)推動有關(guān)產(chǎn)品的商業(yè)化落地。

突破點二，商用車智能化正從技術(shù)驗證邁向規(guī)?；虡I(yè)落地。

智能化設備場景滲透呈現(xiàn)分層特征，L2+輔助駕駛成高端重卡標配，滲透率超過80%，AEB/ACC有效降低事故率30%以上，圖森未來50臺無人集卡在廈門港實現(xiàn)作業(yè)效率提升200%，希迪智駕礦卡運輸成本降低40%，仙途智能環(huán)衛(wèi)車節(jié)省人力70%。

商用車主機廠正經(jīng)歷從傳統(tǒng)車輛制造商到運力服務商的身份轉(zhuǎn)換，通過對大數(shù)據(jù)抓取分析，一汽解放在解放行車聯(lián)網(wǎng)平臺，開發(fā)出了包括智能助駕、遠程診斷、OTA遠程升級、找貨、金融、保險、后市場維修等全方位、全生態(tài)的一站式數(shù)字化服務產(chǎn)品，為用戶降本的同時，也為自身業(yè)務板塊開拓創(chuàng)造了新空間。

軟件定義汽車將成為未來主旋律，現(xiàn)階段汽車硬件所能實現(xiàn)的功能差異性越來越小，硬件銷售利潤越來越薄，軟件和服務在產(chǎn)業(yè)鏈中的地位卻愈發(fā)凸顯，汽車行業(yè)也逐步從一錘子硬件銷售轉(zhuǎn)向“持續(xù)的硬件升級、訂閱服務”等盈利模式。未來軟件所占的價值比重將會提高到40%，硬件則將下降到40%，至于剩余的20%將由內(nèi)容決定。

突破點三，商用車全產(chǎn)業(yè)低碳化發(fā)展不僅限于車輛本身的低碳化，更延伸至從材料開采、零部件制造、整車生產(chǎn)、物流運輸、能源補給到回收再生的全鏈條系統(tǒng)工程，通過技術(shù)降碳、綠色金融與全球合規(guī)，正在構(gòu)建一個全新的產(chǎn)業(yè)生態(tài)。

未來，隨著“雙碳”目標的深入推進和物流效率的持續(xù)升級，商用車行業(yè)將進一步向多元化技術(shù)路線、智能化運營模式和全產(chǎn)業(yè)鏈低碳化方向發(fā)展。企業(yè)需抓住政策紅利與技術(shù)機遇，積極布局新能源與智能化領(lǐng)域，以應對日益激烈的市場競爭和可持續(xù)發(fā)展的新要求?？傮w來看，中國商用車市場已步入高質(zhì)量發(fā)展的新階段，其轉(zhuǎn)型成果將為全球商用車行業(yè)提供重要借鑒。